Долг стал историей

Задолженности России перед Лондонским клубом кредиторов, которая была унаследована от бывшего СССР, больше не существует. Минфин РФ объявил об урегулировании остатка этой категории долга. Кроме того, Минфин прекратил исполнение обязательств по ОВГВЗ-III

Москва. 25 января. IFX.RU - Россия завершает планомерную расчистку баланса от долгов, перешедших ей по наследству от бывшего Советского Союза, когда вместе с активами распавшейся супердержавы нашей стране достались и ее многомиллиардные внешние долги. В понедельник была окончательно перевернута еще одна страница новой российской экономической истории: Минфин РФ объявил об урегулировании остатка задолженности б.СССР перед Лондонским клубом кредиторов.

Драматические страницы истории

Лондонский клуб - это объединение коммерческих банков-кредиторов, созданное для переговоров с суверенными заемщиками. В случае России клуб объединил свыше 600 банков, деятельность которых координировалась консультационным комитетом во главе с "Дойче банком". Долг перед Лондонским клубом представлял собой задолженность б.СССР перед частными коммерческими банками Западной Европы, США и Японии по кредитам, привлеченным Внешэкономбанком СССР до 31 декабря 1991 года. Объем долга составлял свыше $30 млрд.

В 1997 году долг б.СССР перед Лондонским клубом претерпел первую реструктуризацию. Задолженность по основному долгу была переоформлена в реструктуризированные кредиты Principal Notes (PRINs) со сроками обращения с 2002 по 2020 годы, а обязательства по процентам - в процентные облигации Interest Arrears Notes (IANs) со сроками обращения в 2002-2015 годах. Эмитентом новых долговых обязательств выступил ВЭБ, но правительство РФ декларировало, что поддержит их выполнение за счет бюджетных средств.

Но реальность, как всегда, внесла свои коррективы. После дефолта России по долгам в августе 1998 года российское правительство перестало обслуживать долги бывшего СССР и рублевые ГКО и ОФЗ, производя выплаты только по новым российским евробондам и займам международных финансовых организаций. Высокопоставленные российские чиновники колесили по ключевым финансовым центрам, ведя, с одной стороны, переговоры с МВФ о новой финансовой помощи, и о списании бремени советских долгов, с другой. Финансовые новости поступали, как сводки с поля боя. И, если официальные кредиторы - члены Парижского клуба - остались тогда непреклонными, то кредиторов Лондонского клуба тогдашнему министру финансов РФ Михаилу Касьянову удалось убедить пойти на списание существенной части долга и реструктуризацию.

Встречи с кредиторами Лондонского клуба шли весь 1999 год, а окончательные договоренности были закреплены в феврале 2000 года. И эти договоренности оказались триумфальными для России. Кредиторы Лондонского клуба пошли на списание 36,5% ($10,5 млрд) основной суммы долга. Остаток задолженности общим объемом $31,7 млрд (включая проценты) подлежал переоформлению в еврооблигации России РФ с погашением в 2010 и 2030 годах. Проведенная операция, как отмечают в Минфине, стала уникальной как по своему масштабу - объему эмиссии высоколиквидных рыночных инструментов ($21,2 млрд), числу участников (более 400 финансовых институтов), количеству долговых позиций (около 27 тыс.) и по степени льготности для РФ. Всего Минфин, действуя от имени РФ, сделал четыре предложения об обмене, которые были приняты подавляющим большинством (99,9%) кредиторов.

Причем после повторной реструктуризации никаких средств по оставшимся неурегулированными PRIN's и IAN's не выплачивалось. Тем не менее, существование остатка задолженности, пусть и микроскопического, не позволяло говорить об окончательном урегулировании этой категории долга.

Окончательно решить вопрос

Во второй половине 2009 года Минфин РФ активно работал над тем, как осуществить погашение остатка долга перед Лондонским клубом, чтобы полностью закрыть этот вопрос. В начале июля Минфин направил в правительство проект распоряжения о погашении остатка долга б.СССР перед Лондонским клубом кредиторов на сумму $34 млн, который не был обменен на еврооблигации РФ. Остаток долга планировалось погасить по номиналу из средств федерального бюджета на 2009 год. При этом изначально допускалось, что фактическая сумма погашения будет меньше остатка долга, поскольку держатели части долговых обязательств никогда не заявляли требований по урегулированию, а идентифицировать этих кредиторов пока не удалось. Соответствующее распоряжение правительства было подписано 30 июля.

И теперь Минфин РФ объявил об урегулировании остатка обязательств РФ по внешнему долгу бывшего СССР перед Лондонским клубом кредиторов на сумму $1 млн. Как говорится в сообщении ведомства, в конце 2009 года Минфин выкупил оставшиеся обязательства PRINs и IANs у кредиторов, принявших предложение об урегулировании, и перевел денежные средства в их пользу на общую сумму около $1 млн.

Причем, подчеркивается в сообщении, в дальнейшем проведение переговоров с держателями, не предъявившими требований по принадлежащим им инструментам Лондонского клуба либо не принявшими сделанное в 2009 году предложение об урегулировании задолженности, не планируется.

С учетом того, что в конце декабря 2009 года была урегулирована одна из самых сложных категорий государственного внешнего долга, унаследованного от бывшего СССР - коммерческая задолженность, а еще ранее, в августе 2006 года, Россия полностью досрочно погасила долг перед Парижским клубом кредиторов на $23,7 млрд., можно сказать, что к настоящему времени Россия урегулировала основные категории долга б.СССР.

Минфин РФ прекратил свои обязательства по ОВГВЗ-3

Кроме того, в понедельник финансовое ведомство объявило о прекращении исполнения обязательств по облигациям внутреннего государственного валютного облигационного займа (ОВГВЗ) III серии в связи с истечением предельного срока их предъявления к оплате. Ранее Минфин предложил владельцам ОВГВЗ-III, не осуществившим новацию, урегулировать обязательства путем заключения договоров об отступном.

ОВГВЗ-III были выпущены в рамках переоформления остатков средств на блокированных валютных счетах во Внешэкономбанке СССР. Общая сумма эмиссии составила $1,32 млрд. Предельным сроком предъявления ОВГВЗ-III к оплате являлось 31 декабря 2009 года.

В 2000-2005 годах был проведен обмен этих облигаций на новые государственные ценные бумаги - ОГВЗ 1999 года. В результате новации владельцы обменяли ОВГВЗ III серии на сумму более $1,23 млрд, что составило около 99% от общего объема облигаций данного выпуска, находившихся в обращении. В 2007-2009 годах Минфин заключил с владельцами ОВГВЗ-III, принявшими данное предложение, договоры об отступном и выплатил в их пользу в погашение основного долга и процентов $1,4 млн.

С осуществлением указанных выплат в 2009 году в полном объеме исполнены обязательства перед владельцами ОВГВЗ-III, не участвовавшими в новации и согласившимися на заключение договоров об отступном, а также завершен процесс урегулирования государственного внешнего долга РФ по ценным бумагам, номинированным в иностранной валюте, подчеркивается в сообщении Минфина.

/IFX.RU/